佛教传入后，佛教中也有一种追荐祖先的超度仪式，称为“屋兰玛纳”(印度语ULLAMBANA)，也就是“孟兰盆会”。孟兰盆的意义是倒悬，人生的痛苦有如倒挂在树头上的蝙蝠，悬挂著、苦不堪言。为了使众生免於倒悬之苦，便需要诵经，布绝食物给孤魂野鬼。此举正好和中国的鬼月祭拜不谋而合，且佛教也是在农历七月十五这一天举行超度法会，因而中元节和孟兰会便同时流传下来。
中元节习俗
每逢七月，民间必定会举行隆重的庆祝活动，全国各地，无论是商业区还是组屋区，都可以看到庆中元的红色招纸，张灯结彩，设坛酬神。“普度”仪式是中元节中最最重要的环节，大致可分为街普、市普、庙普等，以街坊为主的普度称为“街普”，以市场为主的普度称为“市普”，由庙宇住持的普度称为“庙普”。普度通常以寺庙为中心，附近居民将祭品拿到寺庙来祭祀，也有很多人在家门前摆放供桌，陈设祭品，还会在屋檐下挂纸灯。
